Europese beurzen openen in het rood
(ABM FN-Dow Jones) De aandelenmarkten in Europa gaan vrijdag een lagere opening tegemoet, ondanks dat de Amerikaanse president Donald Trump aankondigde dat het staakt-het-vuren tussen Israël en Libanon met drie weken is verlengd.
IG voorziet een openingsverlies van 56 punten voor de Duitse DAX en een min van 58 punten voor de Franse CAC 40. De Britse FTSE lijkt 79 punten lager te zullen openen.
Beleggers blijven nerveus over de oorlog in het Midden-Oosten, terwijl macrocijfers de eerste tekenen tonen van de impact van het conflict. Intussen lopen de olieprijzen al dagen op. Olie kostte vrijdagochtend opnieuw ruim een half procent meer.
Reuters meldde dat de VS meerdere olietankers onder Iraanse vlag hebben onderschept in Aziatische wateren. "Het is voor het eerst dat de Amerikaanse blokkade buiten de Straat van Hormuz reikt", merkte XTB op. Dit zal vredesbesprekingen mogelijk bemoeilijken en verhindert rechtstreeks de aanvoer van olie en handel wereldwijd. Intussen blijft Iran ook schepen aanvallen in de zeestraat.
Volgens ING verhoogt de patstelling de zorgen dat de olieaanvoer vanuit de Straat van Hormuz langdurig verstoord wordt. "Als er geen progressie wordt geboekt, zal de markt steeds minder gevoelig worden voor de ruis en krantenkoppen die de olieprijs de laatste tijd hebben gedicteerd."
Er zou mogelijk vrijdag weer diplomatiek overleg tussen de VS en Iran kunnen plaatsvinden, door inspanningen van tussenpersonen. Maar het tijdstip van nieuwe onderhandelingen blijft onzeker.
Volgens autobrancheorganisatie ACEA is de verkoop van nieuwe auto's in de EU in het eerste kwartaal met 4 procent gestegen, dankzij sterke verkopen in maart, vooral van elektrische auto's. Die hadden een marktaandeel van 19,4 procent, tegen 15,2 procent een jaar eerder. De aandelen van Europese autofabrikanten sloten donderdag overwegend lager.
De dienstensector in de eurozone kromp in april, bleek verder uit PMI-cijfers van S&P Global. De inkoopmanagersindex daalde van 50,2 tot 47,4. De index voor de industrie wees juist op sterkere groei, maar de samengestelde index daalde toch tot 48,6. In maart stond deze index nog op 50,7.
De dienstensector in Duitsland en Frankrijk deed het nog slechter dan die van de eurozone, met indexniveaus van 46,9 en 46,5. De Britse dienstensector liet in april juist een sterkere groei zien, evenals de Britse industrie.
Econoom Chris Williamson van S&P zei in een toelichting dat de economie in de eurozone al flink is geraakt door de oorlog in het Midden-Oosten. "Dit zorgt voor hoofdpijn bij beleidsmakers. Tekorten door problemen in de aanvoerketens dreigen de groei verder te vertragen en zullen opwaartse druk geven voor de prijzen in de komende weken."
"De Europese PMI’s voor april wijzen op het risico van stagflatie, waarbij de prijsindices over de hele linie stijgen tot niveaus die sinds 2022 en 2023 niet meer zijn voorgekomen", aldus Nomura.
De Europese Centrale Bank maakt zijn rentebesluit volgende week donderdag bekend, net als de Bank of England.
Volgens Nomura geldt voor beide centrale banken dat ze voorzichtig moeten zijn met het verhogen van de rente en zou een pas op de plaats wellicht beter zijn, hoewel daar ook risico's aan zijn verbonden. "Een moeilijke evenwichtsoefening" voor de ECB en BoE, aldus de Japanse bank.
Bedrijfsnieuws
Kerosine wordt schaars in Europa. Daarom annuleert Lufthansa 10.000 vluchten tussen april en oktober en voert per direct 120 vluchten per dag minder uit, onder andere vanaf Frankfurt, München, Zürich, Wenen, Brussel en Rome. Eerder greep KLM ook al in. Het aandeel Deutsche Lufthansa daalde 0,5 procent, terwijl Air France-KLM 1,5 procent verloor
Het kwartaalcijferseizoen duurt intussen voort.
Roche heeft in het eerste kwartaal meer omzet geboekt, door sterke vraag naar innovatieve medicijnen en diagnostische tests. Het aandeel won 3,8 procent.
L'Oréal won 9 procent in Parijs na sterke kwartaalcijfers.
STMicroelectronics eindigde zelfs 14 procent hoger in Parijs en Milaan na sterke kwartaalcijfers van de Europese chipfabrikant. De omzet steeg met 23 procent. Sectorgenoot Infineon steeg ook 8 procent in Frankfurt en BESI won ruim 4 procent in Amsterdam. Melexis steeg ook 4 procent in Brussel.
ASML verloor juist 2 procent. De grote klant TSMC noemde de machines van ASML te duur.
"Dat is een klap voor ASML, maar de vraag is of de grootste klant van het bedrijf wel een keuze heeft", aldus beleggingsexpert Frank Vranken van Bank Edmond de Rothschild. Mogelijk is dit dan ook een onderhandelingstactiek van TSMC, aldus Vranken.
"We zien geen significante impact op de financiële verwachtingen van ASML", voegde Citi Research toe.
Ook defensiebedrijf Dassault Systèmes droeg bij aan de positieve stemming in Parijs, met een koerswinst van 1,8 procent. Maar zonnebrillengigant EssilorLuxottica leverde juist meer dan 4 procent in.
Deutsche Bank en Banco Santander verloren beide meer dan 2 procent. ING daalde met 0,6 procent en UniCredit verloor bijna 2 procent in Milaan. De Franse banken daalden tot een procent.
In Londen verloor Sainsbury 3,7 procent. De onderliggende winst steeg in het gebroken boekjaar dat eindigde in februari, maar de Britse supermarktketen waarschuwde ook voor de impact van de oorlog.
Euro STOXX 50 5.984,73 (-0,2%)
STOXX Europe 600 614,20 (+0,05%)
DAX 24.155,45 (-0,2%)
CAC 40 8.227,32 (+0,9%)
FTSE 100 10.457,01 (-0,2%)
SMI 13.248,06 (+1,4%)
AEX 1.014,08 (-0,7%)
BEL 20 5.392,03 (+0,1%)
FTSE MIB 47.907,41 (+0,3%)
IBEX 35 17.885,90 (-0,7%)
AMERIKAANSE AANDELEN
Wall Street gaat vrijdag een rode opening tegemoet, na al een lager slot een dag eerder, onder druk door winstnemingen na de records van woensdag en kwartaalcijfers die gemengd werden ontvangen.
President Donald Trump dreigde donderdag op Truth Social dat zijn marine elk schip zal aanvallen dat mijnen legt in de Straat van Hormuz. Daarnaast benadrukte Trump dat er alleen een deal komt wanneer de VS daar baat bij heeft.
Op Wall Street was er ook aandacht voor de cijfers van Tesla, die woensdagavond verschenen.
Tesla overtrof de verwachtingen van de markt, maar toch daalde het aandeel met 3,5 procent. Volgens XTB maken beleggers zich zorgen over de investeringsplannen van het bedrijf van Elon Musk.
Musk zei in een toelichting op de cijfers dat Tesla 3 miljard dollar gaat uitgeven aan een onderzoeksfabriek, als eerste stap in het langlopende Terafab-chipproject met SpaceX.
Los daarvan meldde Tesla donderdag dat het een niet nader genoemd AI-hardwarebedrijf overneemt voor maximaal 2 miljard dollar aan gewone aandelen van Tesla en aandelenopties.
"Door op Tesla in te zetten, kijk je voorbij het risico op een negatieve vrije kasstroom en ga je er in feite vanuit dat Elon Musk gelijk heeft over een toekomst die wordt bepaald door AI-gestuurde robots en schone energie", stelden analisten van Canaccord Genuity.
Van de bedrijven in de S&P 500 die al resultaten bekend hebben gemaakt, wist tot nog toe 85 procent de verwachtingen te overtreffen, zo blijkt uit cijfers van FactSet.
Verder stonden software-aandelen donderdag opnieuw onder druk. ServiceNow leverde 17,7 procent in na cijfers en verder daalde Salesforce met 8,7 procent en Workday met 9,6 procent. Intuit leverde 6,3 procent in. Het Duitse SAP, dat nabeurs met resultaten kwam, verloor in de reguliere sessie ruim 6 procent. Het aandeel steeg nabeurs wel, nadat de resultaten beleggers geruststelden.
Intel schoot donderdag nabeurs ook flink omhoog, met name dankzij een sterke outlook, terwijl de cijfers de marktverwachtingen ook overtroffen.
PMI toont zorgwekkend inflatiebeeld
Op macro-economisch vlak was er aandacht voor de wekelijkse aanvragen voor een uitkering in de Verenigde Staten. De steunaanvragen stegen afgelopen week met 6.000 naar 214.000 nieuwe aanvragen.
De activiteit in de Amerikaanse dienstensector is in april weer toegenomen. De inkoopmanagersindex verbeterde van 49,8 in maart, oftewel krimp, naar 51,3 deze maand. De inkoopmanagersindex voor de industrie steeg zelfs naar 54,0 in april. Zo verbeterde de samengestelde index naar 52,0, oftewel de hoogste stand in drie maanden.
"Het herstel van de productiegroei in april is goed nieuws na de bijna-stagnatie in maart, maar de afgelopen drie maanden hebben we de zwakste productiegroei sinds begin 2024 gezien, wat volledig te wijten is aan de oorlog in het Midden-Oosten", zo waarschuwde econoom Chris Williamson voor al teveel optimisme.
De PMI van april komt grotendeels overeen met een Amerikaanse economie die moeite heeft om een groei op jaarbasis van meer dan 1 procent te realiseren, aldus Williamson. Daarbij vormt de omvangrijke dienstensector de belangrijkste remmende factor, volgens de econoom.
De prijzen voor diverse goederen en diensten stijgen in dit klimaat intussen sterk, niet alleen voor energie, aldus Williamson. "Het algemene inflatiebeeld was in vier jaar niet zo zorgwekkend".
De Chicago Fed-Index daalde van +0,03 in februari tot -0,20 in maart.
Bedrijfsnieuws
American Airlines heeft voor de derde keer in vijf kwartalen verlies geboekt, ondanks een recordomzet in het eerste kwartaal, maar zag het verlies wel afnemen. Het aandeel won 1,5 procent.
American Express heeft in het eerste kwartaal meer winst geboekt, geholpen door hogere tarieven voor zijn Platinum-kaart en omdat rijkere klanten veel bleven uitgeven aan restaurants en luxegoederen. Het aandeel verloor toch meer dan 4 procent.
Comcast wist het verlies van breedbandklanten te beteugelen in het eerste kwartaal en zag de advertentie-inkomsten stijgen door de Olympische Spelen en de Super Bowl. Het aandeel steeg 7,5 procent.
Dow Inc heeft in het eerste kwartaal minder omzet behaald en opnieuw verlies geleden. Het aandeel verloor 0,7 procent.
Hasbro verwacht in het eerste kwartaal meer omzet te boeken, met dank aan de populariteit van zijn ruilkaartenspel Magic: The Gathering. Het aandeel won 6,2 procent. De volledige kwartaalcijfers volgen op 20 mei.
Honeywell heeft in het eerste kwartaal de omzet en winst zien stijgen en herhaalde de outlook voor heel dit jaar. Het aandeel verloor 2,6 procent.
IBM handhaafde zijn verwachting van een omzetgroei dit jaar tegen constante wisselkoersen. Het aandeel verloor 8,1 procent.
Keurig Dr Pepper heeft in het eerste kwartaal van dit jaar een hogere omzet geboekt, vooral dankzij de verkoop van frisdranken, maar de winst viel wel terug door toegenomen kosten. Het aandeel van de Amerikaanse frisdrankenproducent, die JDE Peet's wil overnemen, won 7,5 procent.
Lockheed Martin heeft in het eerste kwartaal een lagere winst geboekt. Voor het hele jaar rekent het defensiebedrijf op een omzet van 77,5 miljard tot 80 miljard dollar. Het middelpunt ligt net lager dan de consensus op FactSet van 79,2 miljard dollar. Het aandeel verloor 4,5 procent.
Lululemon Athletica daalde 13,3 procent, nadat bekend werd dat Nike-bestuurder Heidi O’Neill is aangewezen als nieuwe CEO.
Meta gaat in mei 10 procent van het personeelsbestand, oftewel ongeveer 8.000 mensen, ontslaan om de bedrijfsvoering te stroomlijnen en de enorme investeringen in kunstmatige intelligentie te financieren. Dit bevestigde The Wall Street Journal donderdag op basis van een interne memo van het bedrijf, nadat persbureau Reuters dit eind vorige week al meldde. Het aandeel verloor 2,3 procent.
Southwest Airlines daalde 4,0 procent, nadat de luchtvaartmaatschappij aangaf dat de eerdere winstverwachting voor het volledige jaar onder druk staat door stijgende kerosinekosten.
Texas Instruments heeft in het eerste kwartaal fors meer omzet geboekt en overtrof de verwachtingen voor de winst per aandeel. Het aandeel won liefst 19,4 procent.
De aandeelhouders van Warner Bros. Discovery hebben donderdag ingestemd met de verkoop van het bedrijf aan Paramount Skydance, waardoor de voorgestelde fusie een stap dichterbij komt. De afronding wordt in het derde kwartaal verwacht, maar toezichthouders moeten nog wel akkoord gaan. Paramount won in februari de biedingsstrijd om Warner van Netflix. Het aandeel Warner Bros. Discovery daalde met 1,6 procent, terwijl Paramount 4,5 procent verloor.
S&P 500 index 7.108,40 (-0,4%)
Dow Jones index 49.310,32 (-0,4%)
Nasdaq Composite 24.438,50 (-0,9%)
AZIE
De Aziatische beurzen noteerden vrijdag verdeeld.
Nikkei 225 59.530( +0,7%)
Shanghai Composite 4.069 (-0,6%)
Hang Seng 25.863 (-0,2%)
VALUTA
De euro/dollar noteerde vanochtend op 1,1681. Donderdagavond noteerde het muntpaar op 1,1687.
USD/JPY Yen 159,76
EUR/USD Euro 1,1681
EUR/JPY Yen 186,61
BEDRIJFSNIEUWS:
07:00 Eni - Cijfers eerste kwartaal (Ita)
07:00 Signify - Cijfers eerste kwartaal (NL)
09:00 ASML - Ex-dividend (NL)
13:00 Procter & Gamble - Cijfers derde kwartaal (VS)
MACRO-AGENDA:
00:30 Inflatie - Maart (Jap)
08:00 Detailhandelsverkopen - Maart (VK)
08:45 Consumentenvertrouwen - April (Fra)
10:00 Ifo ondernemersvertrouwen - April (Dld)
16:00 Consumentenvertrouwen Michigan - April def. (VS)