Wall Street herstelt van forse openingsverliezen
(ABM FN-Dow Jones) De Amerikaanse aandelenmarkten zijn maandag met nog een paar uur handel te gaan, sterk hersteld van de eerdere openingsverliezen. Deze verliezen werden veroorzaakt door de escalatie in het Midden-Oosten.
De toonaangevende S&P 500 noteerde 0,1 procent hoger na een eerder verlies van 1,2 procent. De technologiebeurs Nasdaq steeg 0,5 procent, nadat de index op zijn dieptepunt 1,6 procent in het rood stond. De Dow Jones index bewoog nagenoeg onveranderd, na een opening van bijna 600 punten lager.
Het herstel werd gevoed doordat de olieprijzen wat terugvielen van de eerdere pieken op de dag. Daarnaast kochten beleggers onder meer de zwaargewichten Nvidia en Microsoft, die als kapitaalrijke bedrijven relatief weerbaar worden geacht tegen geopolitieke onrust. Ook speelt wellicht mee dat markten geopolitieke schokken historisch gezien veelal snel verwerken.
President Donald Trump noemde de militaire operatie maandag "onze laatste, beste kans" om de dreiging vanuit Iran uit te schakelen. Volgens Trump is het doel van de VS om de raketcapaciteiten van Iran te vernietigen, de Iraanse marine uit te schakelen, te voorkomen dat Teheran ooit kernwapens verkrijgt en ervoor te zorgen dat het regime geen buitenlands terrorisme kan steunen.
Iraanse functionarissen zworen wraak na de aanval, terwijl vandaag explosies werden gemeld in Dubai en Abu Dhabi, wat de vrees voor een bredere regionale escalatie aanwakkerde.
Op de oliemarkt liepen de prijzen in eerste instantie scherp op. Iran is de op drie na grootste olieproducent binnen OPEC en beleggers vrezen dat een verdere escalatie de aanvoer verstoort. De Amerikaanse olieprijs steeg op het hoogtepunt van de dag met 12 procent en noteerde rond het moment van schrijven ongeveer 6 procent hoger.
De sleutelvraag is wat er gebeurt met de Straat van Hormuz, die door Iran is geblokkeerd, aldus Frank Vranken van Edmond de Rothschild. Een langdurige verstoring zou de olieprijs aanzienlijk kunnen opdrijven. De landen die het grootste deel van de olie importeren die door de Straat van Hormuz gaat, zijn China en India. Slechts 3 procent van de olie die door deze smalle zeestraat gaat, is bestemd voor Europa.
De Verenigde Arabische Emiraten hebben echter een pijpleiding rechtstreeks naar de Golf van Oman, waarmee de straat wordt omzeild, terwijl Saoedi-Arabië een oost-west pijpleiding naar de Rode Zee heeft. Wat LNG betreft, zou Qatar echter volledig geblokkeerd kunnen worden, aangezien het zijn gas door de Straat van Hormuz moet transporteren. Aziatische landen, met name China, zijn sterk afhankelijk van Qatarees gas, aldus Vranken.
Qatar maakte maandag bekend dat men de gasproductie tijdelijk stil heeft gelegd na een drone-aanval.
Om mogelijke tekorten op te vangen besloot OPEC+ zondag tot een sterkere productieverhoging dan verwacht. Per 1 april wordt de productie opgevoerd met 206.000 vaten per dag. Dat is ruim meer dan de verhoging van 137.000 vaten waarop de markt rekende.
Naast de ontwikkelingen in het Midden-Oosten was er ook aandacht voor de inkoopmanagersindices. In de VS toonden beide inkoopmanagersindices een groeivertraging in februari.
De inkoopmanagersindex voor de industrie van het ISM daalde licht, van 52,6 in januari naar 52,4 afgelopen maand. Analisten rekenden op een sterkere afname in februari.
De inkoopmanagersindex voor de industrie van S&P Global verslechterde van 52,4 in januari naar 51,6 afgelopen maand.
"In februari rapporteerden Amerikaanse fabrieken de zwakste groei sinds juli vorig jaar, wat opnieuw een teken is dat het algemene tempo van de economische groei de afgelopen maanden is afgenomen", aldus econoom Chris Williamson van S&P Global.
Goud steeg ongeveer met 2 procent, terwijl de prijs van zilver met 5,5 procent daalde. Bitcoin werd ongeveer 6 procent duurder en kostte 69.000 dollar.
De tienjarige rente in de VS steeg met 9 basispunten naar 4,05 procent. De hogere energieprijzen wakkerde de inflatievrees weer aan, waardoor de Amerikaanse Centrale Bank wellicht minder geneigd is om de rente sneller te verlagen.
De dollar als veilige haven drukte de euro maandag weer naar de 1,17, tegenover een koers van ruim 1,18 op vrijdag.
Stijgers en dalers
Palantir Technologies was de sterkste stijger in de S&P 500 met een winst van 6,9 procent. Het data-analysebedrijf werkt nauw samen met de Amerikaanse overheid en Israëlische veiligheidsdiensten.
Coherent steeg 14 procent en Lumentum 9,8 procent na de aangekondigde miljardenbelegging van Nvidia in beide bedrijven.
Nvidia steeg 3,1 procent en Microsoft won bijna 2 procent.
Chevron won 0,7 procent, ExxonMobil 0,5 procent en ConocoPhillips kon 2,1 procent bijschrijven. Ook APA, Coterra Energy, Devon Energy, EOG Resources en Occidental Petroleum noteerden hoger.
Cruisemaatschappijen kelderden op vrees voor hogere brandstofkosten. Norwegian Cruise Line verloor 9,8 procent, Carnival 7,1 procent en Royal Caribbean 3,6 procent.
Luchtvaartmaatschappijen stonden eveneens onder druk door reischaos. American Airlines daalde 3,6 procent, United Airlines 2,8 procent en Delta Air Lines 2,2 procent.
Defensiebedrijven profiteerden van het oplopende conflict. RTX steeg 4,2 procent, Northrop Grumman 3,5 procent, L3Harris 2,0 procent en Lockheed Martin 1,5 procent.
Berkshire Hathaway verloor 4,8 procent na tegenvallende kwartaalcijfers. De operationele winst daalde met 30 procent op jaarbasis en het conglomeraat kocht geen eigen aandelen in. Het waren de laatste kwartaalcijfers onder leiding van Warren Buffett als CEO.
Strategy steeg 6,3 procent. De grootste zakelijke houder van bitcoin ter wereld kocht vorige week 3.015 tokens in voor een totaalbedrag van 204,1 miljoen dollar. De bitcoinkoers steeg de afgelopen 24 uur met 6,1 procent tot 69.316 dollar.
AES zakte 17 procent nadat het schone-energiebedrijf akkoord ging met een overname door een consortium onder leiding van BlackRock-dochter Global Infrastructure Partners voor 15 dollar per aandeel, wat neerkomt op een ondernemingswaarde van 33,4 miljard dollar.
Elevance Health verloor 7,7 procent na aangekondigde sancties van de Amerikaanse zorgautoriteiten.
Gentherapiebedrijf uniQure stortte 35 procent in nadat de FDA de klinische testdata voor de behandeling van de ziekte van Huntington onvoldoende achtte.